在永安市北10公里、紧靠着205国道的栟榈山中，面积37平方公里，因景区内有桃花涧而得名。宋李纲有诗云：“栟榈百里远沙溪，水石称为小武夷”，故又有“小武夷”之称。明万历年间(1573～1619年)，已辟为游览区，筑亭台楼阁10余座。1987年，与鳞隐石林一起被评为首批省级风景名胜区；1994年，又一起被评为第三批国家重点风景名胜区。

桃源洞似洞非洞，系拔地而起的山岩，中裂一隙，仅留天光一线。洞口绝壁上有万历年间两郡司马陈源湛所书“桃源洞口”四个大字。桃源洞有一线天、通天亭、观音殿、飞来石、仙人棋盘、跨虹桥、凤冠亭等18景。最著名的是一线天，只见悬岩断壁上一隙通明，全长120米，高40米，宽仅盈尺，最窄处只可侧身而过。 徐霞客在游记中称“缝隙一线，上劈山巅，远秀山北，中不能容肩。余所见一线天数处，武夷、黄山、浮盖，曾未见若此大而逼、远而整者”。